El sector bancario global ha experimentado uno de sus mejores periodos de rentabilidad desde la crisis financiera de 2008, con un crecimiento notable en 2023. Sin embargo, el futuro plantea desafíos significativos para las entidades financieras. Por ejemplo, la necesidad de ajustar su modelo de negocio ante un entorno de tasas de interés cambiantes y la creciente competencia de actores no tradicionales. Este informe trata sobre las tendencias clave para la banca en 2024. Trataremos de proporcionar insights prácticos y estrategias que los líderes bancarios pueden implementar para adaptarse a estos cambios.
Evolución del sector bancario en un panorama de recuperación
Durante los últimos dos años, el sector bancario ha logrado cifras récord en términos de ingresos y rentabilidad. En 2023, la banca mundial generó 7 billones de dólares en ingresos y 1.1 billones en beneficios netos, con un retorno sobre el capital tangible (ROTE) del 11.7%. Sin embargo, a pesar de estos resultados, «la valoración de las acciones bancarias sigue rezagada frente a otros sectores», con un ratio precio-valor contable (P/B) inferior a 1. Lo cual, según McKinsey, «indica un escepticismo en torno a su capacidad de crear valor a largo plazo».
Desafíos macroeconómicos y sectoriales
Uno de los principales factores que ha impulsado la reciente rentabilidad bancaria ha sido el aumento de las tasas de interés. Sin embargo, según las previsiones de McKinsey, “si las tasas comienzan a bajar, el retorno sobre el capital (ROE) de muchas entidades podría descender, acercándose al costo de capital en los próximos dos años”. Esto podría reducir la ventaja competitiva que muchos bancos han obtenido recientemente.
Además, el crecimiento de la productividad laboral en la banca ha sido modesto, a pesar de las elevadas inversiones tecnológicas del sector. McKinsey destaca que «la banca ha invertido más que cualquier otro sector en tecnología». Pero los resultados en términos de productividad «no han estado a la altura de las expectativas». Esto sugiere que la adopción de tecnologías emergentes como la inteligencia artificial (IA) podría ser clave para mejorar la eficiencia en el futuro.
Competencia de actores no tradicionales
Otra amenaza para el sector bancario proviene de la competencia de actores no tradicionales, como los neobancos y las fintechs. Estos nuevos entrantes se están posicionando en áreas altamente rentables como los pagos, la gestión de patrimonio y el crédito privado. Estas empresas más ágiles, que no están limitadas por la infraestructura tradicional de los bancos, han logrado capturar una porción significativa del mercado. Forzando a los bancos a reinventarse para no quedar rezagados.
Estrategias para el éxito y cómo alcanzar la «velocidad de escape»
A medida que el entorno macroeconómico y competitivo se vuelve más desafiante, los bancos que quieran mantenerse en la cima deberán implementar estrategias claras tanto a nivel estructural como operativo. Según el informe de McKinsey, los bancos ganadores destacan en tres áreas clave. La selección estratégica de segmentos, la búsqueda de escala donde importa, y la ubicación estratégica tanto geográfica como en la cadena de valor.
Selección de segmentos de crecimiento
Es crucial que los bancos identifiquen y apuesten por segmentos de crecimiento que ofrezcan mayores márgenes. Por ejemplo, el sector de la gestión de patrimonios y los pagos han demostrado generar un mayor retorno sobre el capital invertido (ROE) que otros segmentos tradicionales como la banca comercial y universal. Aquellos bancos que logran asignar recursos de manera eficiente hacia estos segmentos han visto una mejora significativa en sus resultados.
La importancia de la escala
No todas las áreas del sector bancario se benefician de las economías de escala. Sin embargo, existen segmentos clave donde alcanzar una escala significativa marca la diferencia. Por ejemplo, en la gestión de fondos de pensiones y en algunos aspectos de los mercados de capitales, la eficiencia y el ahorro de costes mejoran drásticamente con una escala adecuada.
Excelencia operativa
La ejecución, además de una buena estructura, es esencial para alcanzar el éxito. Según el informe, los bancos destacados logran una ejecución dos veces más efectiva que sus competidores, optimizando áreas como la analítica, el marketing y los modelos operativos. La clave para estos bancos es aprovechar tecnologías como la inteligencia artificial para automatizar procesos y mejorar la toma de decisiones basadas en datos.
Innovación tecnológica: El papel de la inteligencia artificial
La inteligencia artificial está emergiendo como una herramienta crucial para transformar el sector bancario. Los bancos pioneros en la adopción de IA ya observan beneficios tangibles, como mejoras en la eficiencia operativa y reducción de costes. No obstante, la mayoría de las entidades aún están en fases piloto y tienen un largo camino antes de integrar completamente la IA en todos sus procesos.
Los líderes del sector están empezando a adoptar enfoques basados en dominios. Esto implica transformar áreas específicas del negocio implementando IA en todas las fases operativas.
Líneas de acción recomendadas para la banca en 2024
En un contexto de desafíos evidentes, los bancos pueden seguir varias líneas de acción para asegurar su sostenibilidad y relevancia a largo plazo. Primero, es fundamental profundizar en la diversificación de productos, ofreciendo servicios adicionales que cubran las necesidades del cliente, como herramientas digitales de gestión financiera. Además, apostar por la digitalización integral, tanto en procesos internos como en la experiencia del cliente, ayuda a retener y captar nuevos usuarios.
Otra línea de acción clave consiste en fortalecer la capacidad de análisis predictivo mediante big data y machine learning. Esto permite personalizar la oferta y optimizar la gestión de riesgos.
Amenazas y oportunidades para los bancos en 2024
El entorno bancario para 2024 estará marcado tanto por desafíos como por posibilidades de crecimiento. Si bien las amenazas presentan obstáculos que requieren resiliencia y adaptabilidad, las oportunidades en inteligencia artificial, automatización y expansión en mercados emergentes ofrecen un camino claro hacia la sostenibilidad y el éxito para los bancos dispuestos a innovar y transformarse.
Amenazas
Las amenazas en el sector bancario para 2024 destacan tanto en el frente competitivo como en el regulatorio:
- Presión regulatoria y ciberseguridad: La presión regulatoria, especialmente en normativas de protección de datos y cumplimiento, obliga a los bancos a adaptar sus operaciones para reducir riesgos legales y reputacionales. Además, el aumento de la digitalización ha intensificado los riesgos cibernéticos, haciendo de la ciberseguridad una prioridad esencial para proteger la integridad de los datos y mantener la confianza de los clientes
- Competencia de actores no tradicionales: La expansión de neobancos y fintechs sigue tomando fuerza. Consolidando su presencia en áreas rentables como pagos, crédito y gestión de patrimonio. Estos actores, menos atados a infraestructuras tradicionales, compiten ágilmente en el mercado, obligando a los bancos a replantear sus estrategias y modernizarse para no perder relevancia.
- Erosión de márgenes y volatilidad de las tasas de interés: Si bien las altas tasas de interés han mejorado los márgenes, una posible reducción futura podría disminuir los retornos de capital. Esto plantea el riesgo de que el retorno sobre el capital (ROE) de muchas entidades se acerque al costo de capital, reduciendo así la ventaja competitiva ganada en 2023.
Oportunidades
Por otro lado, existen oportunidades estratégicas que podrían ayudar a los bancos a capitalizar las tendencias actuales y fortalecer su posición en el mercado:
- Inteligencia Artificial y Big Data: La IA y el análisis de grandes volúmenes de datos ofrecen herramientas para innovar en sus procesos internos y mejorar la experiencia del cliente. La personalización de servicios, junto con modelos predictivos, permitirá responder mejor a las necesidades de sus clientes y gestionar riesgos de forma más precisa. Esta transformación, sin embargo, requiere inversión continua en tecnología y talento.
- Optimización de la estructura de costos mediante automatización: Quienes implementen la automatización de procesos podrán reducir costos y mejorar su eficiencia operativa. Liberando así recursos que pueden reinvertirse en áreas estratégicas. La automatización también permite a las entidades concentrarse en tareas de mayor valor agregado, lo que contribuye a una mayor competitividad en el mercado.
- Expansión en mercados emergentes: Con el crecimiento de mercados emergentes y el aumento de la demanda de servicios financieros en áreas de gestión de patrimonio y pagos, los bancos tienen una oportunidad de diversificación. Aquellos que sepan adaptarse a las condiciones locales y desarrollar servicios específicos para estos mercados pueden acceder a nuevas fuentes de ingresos y reducir su dependencia de mercados desarrollados.
La clave para aprovechar estas oportunidades radica en la visión estratégica y la disposición para innovar. Los bancos que adopten nuevas tecnologías, optimicen su estructura de costos y expandan su presencia en mercados emergentes estarán mejor posicionados para capitalizar las tendencias emergentes.
Prepararse para el futuro
En definitiva, el sector bancario global está en una encrucijada. Los bancos deben encontrar un equilibrio entre aprovechar las oportunidades actuales, como las tasas de interés elevadas, y prepararse para un futuro donde estas ventajas podrían desaparecer. Aquellos que logren hacer ajustes estratégicos a nivel estructural y operacional, al mismo tiempo que adoptan innovaciones tecnológicas, serán los que alcancen la «velocidad de escape» necesaria para sobresalir en este nuevo entorno competitivo.
Para los líderes bancarios, es el momento de reflexionar y actuar: priorizar la inversión en Inteligencia Artificial y tecnologías de automatización, así como expandir su portafolio en áreas de crecimiento como los pagos y la gestión de patrimonio, resultará esencial para mantener la competitividad. La clave para el éxito radica en la combinación de una estrategia clara de segmentación, la búsqueda de escala en los mercados adecuados y la excelencia operativa sustentada por la tecnología. Los bancos que puedan integrar estos elementos estarán mejor posicionados para navegar los retos futuros y mantener su relevancia en un sector cada vez más dinámico.